Entorno macroeconómico
En esta semana los mercados financieros, están lidiando con distintos temas. El conflicto en el Medio Oriente se ha extendido por cinco meses y medio, y no existen señales de tregua por ambos lados. El Departamento del Tesoro impuso sanciones económicas a 60 entidades ligadas al régimen iraní con la intención de ejercer presión sobre el gobierno y así poder lograr un acuerdo que favorezca a los intereses de Washington.
Mientras tanto el ministro de economía en Irán mencionó que su país está completamente preparado para enfrentar la sanciones, impuestas por Estados Unidos. Por otro lado, noticias recientes dadas a conocer por la agencia de noticias Rusa RIA se filtró un posible acuerdo entre Tehran y Washington.
Como consecuencia, los precios del petróleo cayeron en promedio un 5%, lidereados por la mezcla británica Brent. La caída fue ocasionada por la posible creación de un marco provisional entre Irán y Omán. La intención de este acuerdo es permitir la navegación en el estrecho de Ormuz.
Departamento del Tesoro encabeza el rescate del bono de 30 años
Cambiando de tema, la semana pasada los intereses de los bonos de deuda estadounidenses – particularmente el de 30 años, tocó niveles no vistos desde la Gran Crisis Financiera de 2007, incrementando la angustia entre los inversores. Esto origino una reacción por Scott Bessent, el secretario del Tesoro advirtió del lanzamiento de un programa de recompras, para estabilizar el interés del bono de 30 años, tocando niveles de 5.30%.
Calendario económico
El miércoles 26 de agosto, se espera que se den a conocer diversos datos económicos en los Estados Unidos. El Producto Interno Bruto (PIB) se espera se incremente en 1.6% interanual, sin cambio. Otros datos como las órdenes de bienes duraderas, datos de inflación, son el aperitivo para los traders, los cuales esperan el discurso del nuevo jefe de la Reserva Federal Kevin Warsh en el simposio de Jackson Hole.
Rendimiento semanal
Dólar Index
El índice del dólar (DXY), muestra una caída abismal desde finales del mes de Julio, totalizando pérdidas de 2.70%. rompiendo en su caída, niveles de soporte técnicos importantes.
El índice de fuerza relativa (RSI) da pistas de una posible continuacoón bajista, sin embargo del DXY debe romper el piso del día 20 de agosto, en 98.55. Por debajo de este nivel, y con el mercado practicamente bajist, el sighiente soporte es 97.82, el míniomo del 8 de mayo.
Por otro lado, si el DXY sube por encima de 99.00, esto abre el camino para llegar a 99.69 el máximo del día 19 de agosto en 99.69. si las presiones alcistas continuán el siguiente piso sería 100.00
S&P 500
El índice accionario de las 500 empresas más importantes de los Estados Unidos, sigue alciasa, con el S&P 500 encontrando un piso provisional de 7,657. Aunque se haya estabilizado en niveles familiares, la verdad es que los mercados estan alcistas.
Para una continuación, la primer resistance es 7,700 seguido de la figuroa de los 7,800. Por encima de estos dos niveles, lo unico que queda es 8,000.
El índice de fuerza relative (RSI) da señales de la existencia de una posible consolidación, ya que el índice se esta casi horizontal, señal de una posible consolidación.
En el flanco bajista, una caída por debajo de del nivel de 7,700 aceleraría un retroceso hacia el anterior máximo del 2 de junio en 7,625. Debajo de este nivel, la siguiente zona de interés es un rompimiento por debajo de 7,500, lo cual expondría la media móvil de 200 periodos en 7,099
XAU/USD
El oro da señales de convertirse una vez más en refugio seguro, es decir, esta normalizando su comportamiento. Ante la reciente aversión al riesgo, supero los $4,700 dólares por onza troy, sin embargp ha retrocedido, al momento que el sentimiento del mercado mejora.
Desde el punto de vista de la acción del precio, una continuación alcista es justificada. La primer resistencia es $4,700, seguido de $4,750 y $4,800. Por encima de estos dos niveles psicológicos, no queda más que llegar por enésima ocasión a los $5,000.
A la baja, el primer soporte es $4,650. Por debajo esta $4,550 seguido de la media móvil de 200 periodos en $4,511. Después de sobrepasar esta zona, nos queda $4,202 el máximo del 6 de julio.
Christian Borjon Valencia,
Analista de Mercados en FxPro
